IRR  

前面有教過可以用EXCEL計算保險與儲蓄的IRR值 

但是是針對"每年存N元,幾年後一次領回"這樣的儲蓄與保險方式,由於還有另外一種每幾年還本一次的還本型保險,所以這邊再介紹IRR值的計算方式。這邊先說結論,由於這種險就是將增額壽險每年撥一些款到你的戶頭,因此可繼續複利的本金會比增額壽險少,IRR值也就比較差了


這種還本型儲蓄險主要只提供以下幾種人購買:
1.想提早落袋為安
2.想增加每年的現金流入
3.當作教育費、或每年保費的補充來源 (例如每年繳20000元醫療與意外險,則可買每年還本20000元的儲蓄險)

計算方法
以下以富邦的美利高升來做範例,如下,該保單為六年繳費,第二年底開始領回,領回的部份我們要與保費加總起來,記在小計欄位,然後最後一年是解約金加上領回的部份,以此來計算

富邦美利高升
年度 保費 領回 小計
0 -61690   -61690
1 -61690   -61690
2 -61690 3000 -58690
3 -61690 3000 -58690
4 -61690 6000 -55690
5 -61690 6000 -55690
6   6,000 6000
7   12,000 12000
8   12,000 12000
9   12,000 12000
10   12,000 12000
11   12,000 12000
12   12,000 12000
13   12,000 12000
14   12,000 12000
15   12,000 12000
16   12,000 12000
17   12,000 12000
18   12,000 12000
19   12,000 12000
20   12,000 395640
    IRR 3.059%

接著我拿同樣為富邦的產品,但是是增額壽險的部份來看,如下

富邦超美利
年度 保費 領回 小計
0 -9883   -9883
1 -9883   -9883
2 -9883   -9883
3 -9883   -9883
4 -9883   -9883
5 -9883   -9883
6 0   0
7 0   0
8 0   0
9 0   0
10 0   0
11 0   0
12 0   0
13 0   0
14 0   0
15 0   0
16 0   0
17 0   0
18 0   0
19 0   0
 20     106540
    IRR 3.395%

結論
可以看到的是,還本型的IRR值會比增額型的還差(3.059% vs 3.395%)

又還本又有高複利的產品?
最近遇到有種業務在銷售可年年還本又有高複利,然後家中三代通吃這樣的方式,說穿了就是把還本型與增額型各買一些,然後聲稱比增額型壽險好,其實不盡然,因為複利IRR值一定比單純的增額壽險低,除此之外,這種商品常常都是用美元,才能享有高IRR值,但問題是還本型的美元是有匯率風險的,假設他還本了10000元,但是那時候剛好匯率是26,然後你又要用錢~那怎麼辦?這是十分尷尬的事,所以台幣可以這樣配,但美元不建議,否則就失去年年還本的意義了。

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儲蓄小幫手 發表在 痞客邦 留言(11) 人氣()


留言列表 (11)

發表留言
  • 訪客
  • 請問如果像朝陽人壽聚富真富利那種,一次躉繳一大筆錢,然後滿三年可解約領回,不解約也行的IRR該怎麼算呢??
  • IRR值一定要知道"解約時間"、"解約金額"才能算喔

    儲蓄小幫手 於 2012/07/04 13:24 回覆

  • 訪客
  • 當年度末保單價值總額 次年度初保單解約金

    1,013,006 992,746
    1,036,551 1,026,186
    1,060,643 1,060,643
    1,085,295 1,085,295
    1,110,520 1,110,520
    1,136,332 1,136,332
    1,162,743 1,162,743
    1,189,768 1,189,768
    1,217,422 1,217,422
    1,245,718 1,245,718

    請問~假如放十年的話,這樣的IRR要怎麼算呢!?(假設年宣告利率是2.3%)
  • 2.221%,不過提醒一下宣告利率並非跟養老型儲蓄險或增額保險一樣是固定利率喔!也不完全跟三大行庫有關喔!

    儲蓄小幫手 於 2012/07/04 23:14 回覆

  • 訪客
  • 一次躉繳1000000
  • OK

    儲蓄小幫手 於 2012/07/04 23:14 回覆

  • 訪客
  • 了解~非常感謝您的幫忙~您真是好人一枚^^
  • 訪客
  • 您真好心 在您板上慢慢爬,學得好多!!但剛剛再算郵局喜樂年年,
    因為從契約看來解約金額和時間不確定?請問可否指導該怎麼算!!
  • 悄悄話
  • Bravo
  • 版主您好:
    請問有投保21年期還本養老壽險,保險金額為100萬,一年繳納97400元,每三年還本,第一次還本為保險金額的15%,第二次~第七次還本為保險金額的20%,第二十一年領回120萬(含還本金),我不太了解「最後一年是解約金加上領回部分」,不知我填入的金額是否正確,我計算出來IRR是9%,可請您幫我確認嗎?因為我明天是最後一天需至保險公司處理此保單,可請您盡快回覆我嗎?感謝您~
    年度 保費 領回 小計
    1 -97400 -97400
    2 -97400 -97400
    3 -97400 150000 52600
    4 -97400 -97400
    5 -97400 -97400
    6 -97400 200000 102600
    7 -97400 -97400
    8 -97400 -97400
    9 -97400 200000 102600
    10 -97400 -97400
    11 -97400 -97400
    12 -97400 200000 102600
    13 -97400 -97400
    14 -97400 -97400
    15 -97400 200000 102600
    16 -97400 -97400
    17 -97400 -97400
    18 -97400 200000 102600
    19 -97400 -97400
    20 -97400 -97400
    21 -97400 1200000 2400000
    9%
  • AMD Hammer
  • 9%想也知道是算錯了,先退掉再說吧
  • AMD Hammer
  • 分清楚年初,跟年末的問題:
    http://amdhammer.pixnet.net/blog/post/180528160
    繳交保費是第一年初,
    經過三年後,是第"四"年初
    所以標示4(不是3)的時候,才有正現金流
    搭配六年末解約金,放在現金流的第七欄位
    就可以算出六年IRR了,
    或者目視也可以知道是負報酬還是正報酬
    暗示一下,沒看過期繳20年的商品,有高IRR的

  • 悄悄話
  • 月光上的星星貓
  • 您好^^ 關於六年期儲蓄險的部分,有去國泰世華看到 好事年年終身保險這張,看起來是還本型,業務說每年會給生存保險金,有點不是很理解,這類型的儲蓄險,我要如何計算IRR呢? 謝謝^^